Burjeel Holdings Prices First MENA Healthcare Sukuk Since 2018, Attracting USD 1.6 Billion Orderbook with 3.2x Oversubscription
Burjeel's inaugural Sukuk strengthens its capacity to advance clinical excellence, research, medical education and Al-enabled healthcare innovation across the region.
- Strong investor demand reflects recognition of Burjeel’s credit profile, defensive healthcare platform and long-term growth strategy
- Majority international participation highlights global investor confidence in the UAE’s capital markets and its ability to attract long-term institutional capital
- Priced at the lowest 5-year yield by a GCC-based private non-IG corporate issuer since 2020
- Landmark transaction marks the first offering from a MENA healthcare provider since 2018 and the first UAE corporate offering since recent regional developments
Abu Dhabi, United Arab Emirates, 25 June 2026: Burjeel Holdings, a leading super-specialty healthcare group in the GCC listed on the Abu Dhabi Securities Exchange, successfully priced its inaugural USD 500 million Regulation S 5-year senior unsecured Sukuk offering due 2031 under its newly established USD 1.5 billion Senior Unsecured Sukuk Programme.
The offering attracted significant demand from high-quality international and regional investors, with the orderbook peaking at USD 1.6 billion, representing 3.2x oversubscription. The strength of the orderbook enabled Burjeel to tighten pricing from initial price thoughts in the mid-7% area, with the Sukuk priced at a 7.000% profit rate and a yield of 7.125%, representing the lowest 5-year yield by a GCC-based private non-investment grade corporate issuer since 2020.
Final allocation was well diversified across geographies, with international investors representing 61% of the final allocation. This comprised investors from the United Kingdom (34%), US Offshore (24%) and other international markets (3%), alongside strong regional participation from the GCC (39%). The breadth of participation underscores the depth of investor appetite for Burjeel’s debut Sukuk and the strength of the UAE’s capital markets platform.
The Sukuk was rated BB+ by S&P Global Ratings and Ba2 by Moody’s Ratings. The transaction also marks the first offering from a MENA healthcare provider since 2018 and the first UAE corporate offering since recent regional developments, reinforcing positive momentum in regional debt capital markets and demonstrating sustained global institutional demand for high-quality UAE and GCC issuers.
Net proceeds from the offering are expected to be used in line with the relevant offering documents, including refinancing existing debt and supporting the Group’s strategic priorities. The transaction enhances Burjeel’s financial flexibility, diversifies its funding sources, and further strengthens its long-term capital structure.
Dr. Shamsheer Vayalil, Chairman and CEO of Burjeel Holdings, commented: “The strong demand for our inaugural Sukuk reflects investor recognition of our strategy, credit fundamentals and ability to deliver sustainable growth. With the majority of demand coming from international investors, this landmark transaction demonstrates the global appeal of Burjeel's credit story, broadens our access to international capital markets and contributes to positive momentum in the UAE and regional debt capital markets.
The successful pricing of our debut Sukuk gives us greater financial flexibility to advance our strategic priorities while maintaining discipline across the business. As we continue to invest in advanced clinical care, research, medical education, digital transformation and Al-enabled healthcare innovation, this transaction supports our ambition to power the next generation of healthcare.”
The Sukuk is expected to be listed on 1 July 2026 and admitted to trading on the International Securities Market of the London Stock Exchange, subject to customary closing conditions.
Citi, Emirates NBD Capital and First Abu Dhabi Bank acted as Joint Global Coordinators. Emirates NBD Capital and First Abu Dhabi Bank also acted as Sukuk Structuring Agents. Abu Dhabi Commercial Bank, Abu Dhabi Islamic Bank, Dubai Islamic Bank, RAKBANK and Sharjah Islamic Bank acted as Joint Lead Managers and Bookrunners.
-----Ends-----
برجيل القابضة تطرح أول صكوك للرعاية الصحية في الشرق الأوسط وشمال أفريقيا منذ 2018، وتستقطب طلبات اكتتاب عالمية بقيمة 1.6 مليار دولار أمريكي تجاوزت حجم الإصدار بـ3.2 مرة
- يعكس الإقبال القوي من المستثمرين تقديرهم للمكانة الائتمانية لشركة برجيل، ومنصتها المتميزة في مجال الرعاية الصحية، واستراتيجيتها طويلة الأجل للنمو
- تُبرز المشاركة الدولية الواسعة ثقة المستثمرين العالميين في أسواق رأس المال بدولة الإمارات وقدرتها على جذب رؤوس الأموال المؤسسية طويلة الأجل
- تم تسعير الصكوك بأقل عائد على السندات لأجل 5 سنوات من قبل شركة خاصة غير مصنفة ضمن الدرجة الاستثمارية في دول مجلس التعاون الخليجي منذ عام 2020
- تُعد هذه الصفقة التاريخية أول طرح من مزود خدمات رعاية صحية في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا منذ عام 2018، وأول طرح لشركة إماراتية منذ التطورات الإقليمية الأخيرة
أبوظبي، الإمارات، 25 يونيو 2026: أعلنت برجيل القابضة، المجموعة الرائدة في مجال الرعاية الصحية المتخصصة للغاية في دول مجلس التعاون الخليجي والمدرجة في سوق أبوظبي للأوراق المالية، عن نجاحها في تسعير أول إصدار لصكوك غير مضمونة بقيمة 500 مليون دولار أمريكي لأجل خمس سنوات تستحق في عام 2031، وذلك بموجب اللائحة S، ضمن برنامجها الجديد لإصدار الصكوك غير المضمونة بقيمة 1.5 مليار دولار أمريكي.
شهد الطرح إقبالاً قوياً من مستثمرين إقليميين ودوليين من المؤسسات الاستثمارية عالية الجودة، حيث بلغت قيمة الطلبات 1.6 مليار دولار أمريكي، ما يعادل 3.2 ضعف حجم الإصدار. وأتاح هذا الطلب القوي لبرجيل القابضة تحسين شروط التسعير وخفضه من النطاق الاسترشادي الأولي الذي كان في منتصف مستوى 7%، ليتم تسعير الصكوك بمعدل ربح 7.000% وعائد 7.125%. ويُعد هذا أدنى عائد لإصدار لأجل خمس سنوات من شركة خاصة غير مصنفة ضمن فئة الدرجة الاستثمارية في دول مجلس التعاون الخليجي منذ عام 2020.
وتميز التوزيع النهائي بتنوعه الجغرافي، حيث شكل المستثمرون الدوليون 61% من إجمالي التوزيع. وشمل ذلك مستثمرين من المملكة المتحدة (34%)، والولايات المتحدة (24%)، وأسواق دولية أخرى (3%)، إلى جانب مشاركة إقليمية قوية من دول مجلس التعاون الخليجي (39%). ويؤكد هذا التنوع في المشاركة على مدى إقبال المستثمرين على صكوك برجيل الأولى، وعلى قوة منصة أسواق رأس المال في دولة الإمارات العربية المتحدة.
حصلت الصكوك على تصنيف BB+ من وكالة ستاندرد آند بورز للتصنيفات الائتمانية العالمية، وBa2 من وكالة موديز للتصنيفات الائتمانية. وتُعدّ هذه الصفقة أول طرح من مزود خدمات رعاية صحية في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا منذ عام 2018، وأول طرح من شركة إماراتية منذ التطورات الإقليمية الأخيرة، مما يعزز الزخم الإيجابي في أسواق رأس المال الدين الإقليمية، ويُظهر استمرار الطلب المؤسسي العالمي على الصكوك عالية الجودة الصادرة من الإمارات العربية المتحدة ودول مجلس التعاون الخليجي.
ومن المتوقع استخدام صافي عائدات الطرح وفقًا لوثائق الطرح ذات الصلة، بما في ذلك إعادة تمويل الديون القائمة ودعم الأولويات الاستراتيجية للمجموعة، وتُعزز هذه الصفقة المرونة المالية لشركة برجيل، وتُنوّع مصادر تمويلها، وتُقوّي هيكلها الرأسمالي طويل الأجل.
وقال الدكتور شمشير فاياليل، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي لشركة برجيل القابضة: "يُجسد الإقبال القوي على أول إصدار صكوك لنا ثقة المستثمرين في استراتيجية برجيل القابضة، ومتانة أسسها الائتمانية، وقدرتها على تحقيق نمو مستدام على المدى الطويل. ومع المشاركة الواسعة من المستثمرين الدوليين، تؤكد هذه الصفقة التاريخية المكانة الائتمانية المتنامية لبرجيل على الساحة العالمية، وتُعزز وصولنا إلى أسواق رأس المال الدولية، كما تسهم في دعم الزخم المتصاعد لأسواق الدين في دولة الإمارات والمنطقة."
وأضاف: "يوفر لنا النجاح في تسعير أول إصدار من الصكوك مرونة مالية أكبر لدعم تنفيذ أولوياتنا الاستراتيجية، مع الحفاظ على أعلى مستويات الانضباط المالي والتشغيلي. وبينما نواصل الاستثمار في تطوير الرعاية السريرية المتقدمة، والبحوث العلمية، والتعليم الطبي، والتحول الرقمي، والابتكار في قطاع الرعاية الصحية المدعوم بالذكاء الاصطناعي، فإن هذه الصفقة تدعم رؤيتنا لبناء مستقبل الرعاية الصحية وتمكين الجيل القادم من خدماتها، بما يعزز مكانة دولة الإمارات مركزاً عالمياً للتميز والابتكار في القطاع الصحي".
من المتوقع إصدار الصكوك في 1 يوليو 2026 وإدراجها للتداول في سوق الأوراق المالية الدولية التابع لبورصة لندن، وذلك رهناً باستيفاء شروط الإغلاق المعتادة.
تولّ كل من سيتي، والإمارات دبي الوطني كابيتال، وبنك أبوظبي الأول مهام التنسيق العالمي المشترك للصفقة، فيما اضطلعت الإمارات دبي الوطني كابيتال وبنك أبوظبي الأول بدور وكلاء هيكلة الصكوك. كما شارك في إدارة عملية الاكتتاب كل من بنك أبوظبي التجاري، ومصرف أبوظبي الإسلامي، وبنك دبي الإسلامي، وبنك رأس الخيمة الوطني، وبنك الشارقة الإسلامي، ضمن مجموعة المؤسسات المالية التي أشرفت على تنفيذ الطرح وإنجاحه.
(انتهى)
نبذة عن برجيل القابضة
تأسست شركة برجيل القابضة في عام 2007، وهي شركة رائدة في تقديم خدمات الرعاية الصحية المتخصصة في الإمارات العربية المتحدة وسلطنة عمان، وتدير قطاعًا متناميًا للرعاية الصحية المتخصصة في المملكة العربية السعودية، طورت المجموعة نظامًا بيئيًا متكاملًا ومتعدد العلامات التجارية للرعاية الطبية الأولية والثانوية والثالثية والرباعية، مما يضمن تقديم رعاية معقدة للمرضى من جميع الفئات الاجتماعية والاقتصادية، تتألف شبكتنا من 89 أصلاً في جميع أنحاء الإمارات العربية المتحدة وسلطنة عمان والمملكة العربية السعودية، بما في ذلك 20 مستشفى و41 مركزًا طبيًا و مركزين للعلاج الطبيعي و15 صيدلية و11 خدمة أخرى، وتشمل العلامات التجارية لشركة برجيل القابضة برجيل وميدور وأل أل إتش ولايف كير والكلمى، وتجميل.
